دخلت «مبادلة كابيتال»، ذراع إدارة الأصول التابعة لشركة مبادلة للاستثمار، في شراكة استراتيجية مع شركة «إل إس في أدفايزرز» الأمريكية المتخصصة في الاستثمارات الثانوية، عبر الاستحواذ على حصة أقلية فيها، مستهدفةً الاستفادة من النمو المتسارع في سوق صناديق الاستمرارية.
تمنح الصفقة «إل إس في أدفايزرز» سيولة إضافية لتعزيز استثماراتها في صناديق الاستمرارية ذات الأصل الواحد، التي تتيح لمديري صناديق الاستثمار الخاص الاحتفاظ بأصول مختارة لفترات أطول بدلاً من التخارج منها.
قال ديفيد تيش، مؤسس «إل إس في أدفايزرز» ورئيسها التنفيذي، إن الجزء الأكبر من السيولة الناتجة عن الصفقة سيُوجَّه إلى استثمارات الشركة وصفقاتها، من دون الكشف عن القيمة المالية أو الشروط التفصيلية للاتفاق.
تمنح الصفقة «إل إس في أدفايزرز» سيولة إضافية لتعزيز استثماراتها في صناديق الاستمرارية ذات الأصل الواحد، التي تتيح لمديري صناديق الاستثمار الخاص الاحتفاظ بأصول مختارة لفترات أطول بدلاً من التخارج منها.
قال ديفيد تيش، مؤسس «إل إس في أدفايزرز» ورئيسها التنفيذي، إن الجزء الأكبر من السيولة الناتجة عن الصفقة سيُوجَّه إلى استثمارات الشركة وصفقاتها، من دون الكشف عن القيمة المالية أو الشروط التفصيلية للاتفاق.
توسع في سوق صناديق الاستمرارية
تأسست «إل إس في أدفايزرز» في نيويورك في عام 2005، وتركز بصورة رئيسية على دعم صناديق الاستمرارية المرتبطة بأصل واحد، في سوق يشهد اهتماماً متزايداً من مديري الأصول الباحثين عن خيارات مرنة لإدارة استثماراتهم.
وقال تيش إنه التقى أوسكار فالغرِن، رئيس الاستثمار في قطاع الملكية الخاصة لدى «مبادلة كابيتال»، في نيويورك قبل عامين، حيث ناقش الطرفان خلال لقاء جمعهما فرص التعاون ومزايا الشراكة المحتملة، التي توّجت لاحقاً بإتمام الصفقة.
وتولت «إيفركور» تقديم المشورة لـ«مبادلة كابيتال»، فيما قدمت «هوليهن لوكي» المشورة لـ«إل إس في أدفايزرز»، وفق بيان صدر الثلاثاء.
أكثر من 60 مليار دولار أصولاً تحت الإدارة
تدير «مبادلة كابيتال» أصولاً تتجاوز قيمتها 60 مليار دولار، ولديها مكتب في نيويورك افتتحته في عام 2019، كما تنشط في استثمارات الملكية الخاصة ورأس المال الجريء والائتمان.
وقال فالغرِن إن الشركة تعتمد نهجاً يقوم على التعاون مع مديري الأصول المتخصصين في المجالات التي تشهد طلباً قوياً، بدلاً من تنفيذ جميع الاستراتيجيات داخلياً، موضحاً أن ذلك يساعد على حماية العوائد وتوجيه الموارد بكفاءة.
شراكات جديدة في قطاعات واعدة
تأتي الصفقة امتداداً لتوسع «مبادلة كابيتال» في الشراكات الاستثمارية المتخصصة؛ إذ استحوذت العام الماضي على حصة تبلغ 42% في شركة «سيلفر روك فاينانشال» لإدارة استثمارات الائتمان، معلنةً حينها اعتزامها تخصيص أكثر من مليار دولار لصناديق الشركة.
وأشار فالغرِن إلى أن «مبادلة كابيتال» تدرس فرصاً لإقامة شراكات استراتيجية إضافية في مجالات تشمل البنية التحتية والتمويل المهيكل والائتمان الهجين، مؤكداً أن الشركة تتعامل مع هذه الفرص بانتقائية ومن دون استعجال، مع التركيز على اختيار الشركاء المناسبين.
